MERCADO
Bolsa
Se no exterior a fala do presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, foi bem recebida pelos mercados, do lado doméstico as críticas do presidente Lula seguem pesando sobre o Ibovespa. Ontem foram novas críticas em relação ao Banco Central e privatização da Eletrobras. No final do dia o Ibovespa perdeu 0,82%, aos 107.830 pontos. com giro financeiro de R$ 22,6 bilhões (R$ 19,2 bilhões à vista). Na busca de proteção investidores correram para o dólar. As bolsas de NY encerraram com o Dow Jones com alta de 0,78%, o S&P 500 (+1,29%) e o Nasdaq (+1,90%). Hoje, as bolsas internacionais mostram alta na Europa, neste começo de dia, e na Ásia, o fechamento foi misto. O petróleo também vem recuperando preço após uma baixa forte na semana anterior. Hoje o WTI (Nymex) para março está cotado a US$ 78,25 o barril (+1,44%) e o Brent (ICE) a US$ 84,67 (+1,07%) o barril. A agenda econômica de hoje traz o IPC-S 1ª quadrissemana, o fluxo cambial de janeiro e o IBC-Br de janeiro, No exterior, a agenda se concentra em eventos com representantes do Fed nos EUA. Na temporada de resultados, destaque ontem para o Itaú que divulgou seus números de 2022 e hoje sai Klabin antes da abertura.
Câmbio
A calmaria no mercado de câmbio se encerrou na última quinta-feira, com as falas recentes do presidente Lula. Ontem, a moeda americana fechou em R$ 5,2049 (+1,06%) acumulando alta de 2,54% no mês.
Juros
Após a leitura da ata do Copom e reação à sinalização do Fed para os juros futuros nos EUA, (sem novidades), os juros domésticos tiveram comportamento distinto. a taxa do contrato de Depósito Interfinanceiro (DI) para jan/24 recuou de 13,80% para 13,68% após alta firme no dia anterior. Já na ponta mais longa, a taxa para jan/29 subiu de 13,24% para 13,41%.
ANÁLISE DE SETORES E EMPRESAS
Itaú Unibanco (ITUB4)
Lucro líquido gerencial de R$ 7,7 bilhões no 4T22 e R$ 30,8 bilhões em 2022
O Itaú Unibanco registrou no 4T22 um lucro líquido gerencial de R$ 7,7 bilhões (ROAE de 19,3%) com alta de 7,1% em relação ao lucro de R$ 7,2 bilhões do 4T21 (ROAE de 20,2%). Um resultado trimestral impactado pelo crescimento do custo do crédito (sendo de R$ 1,3 bilhão relativo à Americanas) e das despesas não decorrentes de juros.
Em 2022 um lucro líquido gerencial alcançou R$ 30,8 bilhões (ROAE de 20,3%), 14,5% acima de 2021 (R$ 26,9 bilhões e ROAE de 19,3%). Nesta base de comparação a margem financeira cresceu 18,4% em função da mudança do mix para créditos relacionados ao segmento de varejo, resultando no incremento de 27,2% da margem financeira com clientes, compensando a queda de 62,0% da margem financeira com o mercado.
As receitas de serviços e seguros cresceram 7,8% na comparação anual, reflexo do maior faturamento no segmento de cartões, dos ganhos com administração de recursos e o resultado com seguros. As despesas não decorrentes de juros cresceram 6,7%, enquanto o índice de eficiência recuou 2,8pp para 41,2%.
A carteira de crédito ao final do 4T22 (em base ampliada) cresceu 2,7% em base trimestral e 11,1% em 12 meses alcançando R$ 1.141,5 bilhões. A inadimplência registrou alta de 0,1pp no trimestre para 2,9%, impactado pelo segmento de pessoas físicas no Brasil, principalmente nas carteiras de cartão de crédito e financiamento de veículos.
Banco ABC Brasil (ABCB4)
Lucro líquido de R$ 197 milhões no 4T22
O Banco ABC Brasil registrou no 4T22 um Lucro Líquido de R$197,3 milhões, com redução de 9,6% no trimestre e crescimento de 21,8% em relação a igual trimestre do ano anterior (R$ 162,0 milhões).
Nesta base de comparação anual o ROAE elevou-se de 14,1% no 4T21 para 15,3% no 4T22, refletindo a estratégia do banco através da diversificação de portfólio de produtos, segmentação de clientes e canais.
Destaque para o aumento do custo do crédito em ambas as bases de comparação, trimestral e anual, atingindo R$ 113,7 milhões no 4T22 e R$ 235,4 milhões em 2022 (+36,0% s/2021). As Despesas de Pessoal e Administrativas registraram crescimento acima da inflação, sendo de R$ 168,4 milhões no 4T22 e R$ 600,2 milhões em 2022 (+41,8%).
Em 2022 o Lucro Líquido somou R$ 800,2 milhões (+39,9% em relação a 2021), com elevação do ROAE de 12,8% para 16,2%.
JHSF Participações (JHSF3)
Aprovada a continuidade de programa de recompra de ações até fev/2024
O conselho de administração da JHSF aprovou a continuidade dos efeitos de recompra de ações da companhia, com vigência até 7 de fevereiro de 2024, no limite de 28 milhões de ações ordinárias, representando 9,48% do total da empresa em circulação no mercado. Atualmente o capital social da JHSF está dividido em 686.224.353 ações ordinárias. A Companhia tem em circulação, 295.391.271 ações ordinárias e possui na presente data 1.408.026 ações mantidas em tesouraria. A eventual aquisição de novas ações será feita a débito da conta de reserva de lucros registrada no balanço patrimonial levantado em 30 de setembro de 2022.
Ontem a ação JHSF3 encerrou cotada a R$ 4,80 com queda de 3,4% no ano a 65% de seu valor patrimonial.
Ecorodovias (ECOR3)
Dados operacionais de jan/23 mostram alta de 8,4% o tráfego comparável com jan/22
A companhia divulgou ontem os dados operacionais de janeiro/23 com alta de 8,4% no tráfego comparável de 31.957 mil para 34.531 mil veículos pagantes e suas concessões.
Considerando o início da cobrança de pedágio na EcoRioMinas, nas praças Engenheiro Pierre Berman, Santa Guilhermina e Santo Aleixo a partir de 22/09/2022 e o início da cobrança de pedágio na Ecovias do Araguaia a partir de 03/10/2022, a alta no fluxo de veículos foi de 24,2% passando de 31.957 para 39.687 mil veículos em janeiro de 2023.
Ontem, a ação ECOR3 encerrou cotada a R$ 3,97 com queda de 10,8% neste ano. Em 2022 a ação desvalorizou 39,1%.
Klabin (KLBN11)
Aprovada a distribuição de R$ 345 milhões em dividendos (R$ 0,06/ação ou R$ 0,31 por Unit. Ex-dividendo em 14/02
O conselho de administração da Klabin aprovou o pagamento de R$ 345 milhões em dividendos, sendo R$ 0,06270412925 por ação e R$ 0,31352064625 por Unit.
- As ações e as Units ficarão ex-direito em 14/02. Estes dividendos serão complementares ao dividendo obrigatório.
- O pagamento será realizado em 24/02.
Ontem as Units KLBN11 encerraram cotadas a R$ 19,30. Com base nesta cotação, o retorno deste provento será de 1,62%.
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