MERCADO
Bolsa
O Ibovespa encerrou ontem com queda de 0,65% aos 109.087 pontos e giro financeiro de R$ 32,6 bilhões (R$ 24,9 bilhões à vista). O fluxo estrangeiro na B3 reduziu nos últimos dias, refletindo mais incertezas quanto ao avanço da tramitação da PEC do governo na reta de final de ano. A pressa para a aprovação deverá enfrentar resistência na Câmara e no Senado. Os investidores não têm muito em que se apoiarem diante deste cenário complicado, por isso a bolsa já começa a focar em 2023. Nos EUA, as bolsas subiram ontem aguardando a divulgação da ata da última reunião de política monetária do Federal Reserve, mas lá fora, também não há consenso para o caminho dos juros, com a inflação pesando nos EUA e na Europa. O Dow Jones subiu 1,18%, o S&P500 (+1,36%) e o Nasdaq (+1.36%). A agenda econômica, de hoje traz, além da ata do Fomc, o IPC-S de da 3ª quadrissemana de novembro e o fluxo cambial da semana passada. No exterior, saem ainda, PMI (índice de gerente de compras) na industrial e serviços, na zona do euro, Reino Unido e Estados Unidos. Ainda nos EUA, atenção para as projeções para a inflação em 1 e 5 anos. O petróleo fechou o dia em alta com o WTI (Nymex) a US$ 80,95 (+1,14%) para jan/23 e o Brent (ICE) a US$ 88,86 (+0,8%). Nesta manhã, o petróleo mostra nova alta nos preços do WTI e do Brent para jan/23. As bolsas internacionais mostram alta no fechamento da Ásia e no andamento na Europa.
Câmbio
O dólar segue na volatilidade nas últimas sessões vindo de uma queda na segunda-feira, ontem o fechamento foi de alta (+1,05%) indo a R$ 5,3643.
Juros
Os juros futuros seguem refletindo as preocupações com ambiente político e econômico do momento, com muitas articulações e nenhum avanço concretizado. A taxa do contrato de Depósito Interfinanceiro (DI) para jan/24 fechou a sessão em 14,38% de 14,262% na segunda-feira. Para jan/27, a taxa foi de 13,25% para 13,46%. Nos EUA, no final da sessão, o juro da T-note de 2 anos recuava a 4,525%, a T-note de 10 anos cia a 3,768% e o T-bond de 30 anos recuava a 3,833%.
ANÁLISE DE SETORES E EMPRESAS
Copel (CPLE6)
Copel Day destaca a estratégia de crescimento da companhia
Nesta terça-feira (22/11) a companhia realizou o Evento Copel Day destacando três pontos estratégicos: ESG: descarbonização do portfólio atual – foco em renováveis; Integração com escala entre os negócios e a Disciplina na alocação de capital.
No segmento de distribuição, a estratégia é estar entre as maiores nacionais, com atuação destacada e buscando oportunidades em novas áreas de concessão.
Nesse contexto, dado que a Enel aprovou um Plano Global de Desinvestimento de € 21 bilhões (US$ 22 bilhões), a Copel confirmou após o evento, o interesse na distribuidora do Grupo no Ceará (antiga Coelce), caso esse ativo seja colocado à venda, mesmo fora da área geográfica do Paraná.
Lembrando que a Copel já atua no Nordeste no segmento de geração, através do complexo eólico Jandaíra, no Rio Grande do Norte. Caso aconteça esta aquisição, a Copel considera novos investimentos em geração eólica e solar, objetivando o ganho de sinergias na região.
A empresa também reiterou o seu compromisso na alocação eficiente de capital. Sua atual estrutura de capital é equilibrada e contempla um plano robusto de investimentos e a distribuição de dividendos. Ao final de set/22 sua dívida líquida ajustada era de R$ 8,7 bilhões (1,9x o EBITDA), com um caixa de R$ 4,6 bilhões.
Enauta (ENAT3)
Emissão de até R$ 2 bilhões em debêntures
O Conselho de Administração da companhia aprovou a 1ª emissão de debêntures simples, não conversíveis, da Espécie com Garantia Real, com Garantia Adicional Fidejussória, em até duas séries, com esforços restritos de distribuição, no valor de até R$ 2 bilhões.
A presente emissão prevê a possibilidade de distribuição parcial das Debêntures, que terão vencimento em 15 de dezembro de 2027 (2ª série) e 2029 (1ª série).
As Debêntures da primeira série contarão com incentivo fiscal, de modo que seus titulares poderão fazer jus aos benefícios tributários.
Os recursos líquidos obtidos pela Companhia por meio da Emissão das Debêntures da primeira série serão utilizados exclusivamente para reembolso e/ou pagamento futuro de gastos, despesas ou dívidas relacionadas à implementação e desenvolvimento do Sistema Definitivo do Campo de Atlanta.
Os recursos relacionados às Debêntures da segunda série serão utilizados exclusivamente para o reforço do capital de giro, bem como outros propósitos corporativos gerais.
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