MERCADO
Bolsa
O Ibovespa encerrou a sexta-feira com queda de 0,01% aos 96.999 pontos, com giro financeiro fraco de R$ 19,7 bilhões (R$ 18,0 bilhões no à vista), marcando a quarta semana consecutiva do lado negativo, com perda de 1,31%. Destaque negativo para as ações da Petrobras (- 1,05% na ON e – 1,32% na PN). As bolsas de NY fecharam o dia em alta. Os investidores seguem sem um bom referencial para impulsionar o mercado de ações no curto prazo, na retal final de setembro e os estrangeiros ainda mais reticentes quanto ao nosso mercado. Em setembro, os estrangeiros já retiraram R$ 3,9 bilhões da B3, acumulando saída liquida de R$ 89,3 bilhões no ano. Nesta segunda-feira, a agenda econômica traz, além do Boletim Focus, a taxa de inadimplência e empréstimos pendentes em agosto. No exterior, poucos dados econômicos para hoje e a corrida presidencial nos EUA vai ganhando mais representatividade a menos de 40 dias do pleito. As bolsas internacionais abrem a semana com forte alta, lideradas por ações de bancos e na Ásia o fechamento foi positivo. Nesta semana começam as negociações sobre o Brexit o que pode influenciar os mercados. Além da expectativa de uma vacina para o coronavírus até o final do ano, a queda dos índices de bolsa abre uma oportunidade para quem visualiza o mercado num horizonte de médio prazo. A mesma percepção pode ser atribuída à B3.
Câmbio
A volta das preocupações com a Covid e incertezas para a economia mundial voltou a mexer com dólar, que encerrou a sexta-feira cotado a R$ 5,5626 ante R$ 5,510 na quinta-feira, (+ 0.96%). Na semana, a moeda americana valorizou 3,21%.
Juros
Em meio a um ambiente carregado de incertezas, os juros futuros voltaram a subir na sexta-feira, com a taxa do contrato de Depósito Interfinanceiro (DI) para jan/22 passando de 2,833% para 2,85%. A taxa do DI para jan/27 subiu de 7,193% para 7,21%.
ANÁLISE DE SETORES E EMPRESAS
Santos Brasil (STBP3)
Aumento de capital soma R$ 790 milhões com a ação a R$ 4,10
Em fato relevante, a companhia informou ao mercado e a seus acionistas a aprovação pelo seu Conselho de Administração do preço por ação de R$ 4,10 para o aumento de capital que soma R$ 789.988.000,00, mediante a emissão de 192.680.000 ações ordinárias, nominativas, escriturais e sem valores nominal.
Destinação de Recursos – A intenção da Companhia é utilizar os recursos líquidos obtidos com a Oferta Restrita para, prioritariamente, (i) participar em novos arrendamentos de ativos portuários; (ii) verticalizar e integrar a cadeia logística portuária a partir da plataforma da Santos Brasil Logística (SBLog); (iii) ampliar e consolidar a participação na movimentação brasileira de contêineres; e (iv) fins corporativos diversos.
A Santos Brasil encerrou o 2T20 com prejuízo líquido de R$ 9,4 milhões, comparado ao lucro líquido de R$ 6,3 milhões no 2T19. O saldo de caixa e aplicações financeiras da Companhia em 30/06/2020 somou R$ 352,0 milhões, com endividamento líquido de R$ 83,9 milhões, que representou 0,78x o EBITDA pró-forma (sem os efeitos do IFRS 16) dos últimos doze meses.
Hypera (HYPE3)
Venda da marca Xantinon por R$ 95 milhões para a União Química
Na sexta-feira, a Hypera, informa aos seus acionistas e ao mercado em geral que celebrou um acordo de venda com a União Química Farmacêutica Nacional S.A., para a venda do produto Xantinon pelo valor total de R$ 95,0 milhões, sujeito a certas condições precedentes, incluindo o fechamento entre a Companhia e a Takeda da operação divulgada no Fato Relevante datado de 02 de março de 2020, e a aprovação da Operação pelas autoridades antitruste competentes.
O produto “Xantinon” fez parte da negociação recente com a Takeda Pharmaceuticals International AG e o preço é proporcional à sua relevância em relação ao negócio adquirido da Takeda.
A Hypera realizou várias operações nos últimos 12 meses, parte da estratégia de crescimento e adequação de seus negócios. Na sexta-feira a ação HYPE3 encerrou cotada a R$ 38,64 com queda de 12,6% no ano.
Banco ABC Brasil S.A. (ABCB4)
Período Adicional de subscrição de sobras
O Banco ABC Brasil comunica que o período adicional para subscrição de sobras terá início em 28 de setembro de 2020 até 02 de outubro de 2020, inclusive, com o direito de subscrição das 195.214 ações preferenciais e 7 ações ordinárias, disponíveis para o período do rateio de sobras.
Este direito poderá ser exercido pelos acionistas do banco que fizeram suas reservas no ato da subscrição durante o período de preferência, ao preço de R$ 11,371334773 por cada ação preferencial ou ordinária. A integralização das sobras será à vista, no ato da subscrição.
Proporção do direito a sobras:
· Ações Ordinárias: cada ação ordinária subscrita durante o período de preferência dará direito a 0,00053900200% ações ordinárias e 8,43766257400% ações preferenciais;
· Ações Preferenciais: cada ação preferencial subscrita durante o período de preferência dará direito a 8,43820157600% ações preferenciais.
Após o período mencionado acima, eventual saldo de ações (sobras das sobras) será vendido em leilão a ser realizado na B3 em data a ser oportunamente informada. Na sexta-feira (25/09) a ação ABCB4 fechou cotada a R$ 12,30/ação. Temos recomendação de COMPRA para o Banco ABC Brasil com Preço Justo de R$ 19,00/ação.
Cemig (CMIG4)
Aumento de participação relevante
A companhia recebeu na sexta-feira (25/09) correspondência informando que o Banco Clássico S.A., adquiriu, através do seu fundo exclusivo FIA Dinâmica Energia, o montante de 5.471.800 ações ordinárias do capital da Cemig, pelo valor de R$ 59,8 milhões.
Com esta aquisição, o FIA Dinâmica Energia passou a deter 81.605.977 (16,07%) ações ON e 51.967.372 (5,14%) ações PN, representando 8,79% do capital total da Cemig.
O Banco Clássico reitera que a presente operação objetiva “diversificar os investimentos em energia elétrica do FIA Dinâmica Energia ao mesmo tempo em que procura direcionar parte dos investimentos do Banco para o setor de infraestrutura do País”.
Sabesp (SBSP3)
A companhia junto com a Iguá entregou proposta para a concessão da prestação dos serviços de água e esgoto na região metropolitana de Maceió
A Sabesp informou que, em conjunto com a Iguá Saneamento S.A., líder majoritária do consórcio, entregou Proposta Comercial relativa a Concorrência Pública nº 09/2020, promovida pelo Estado de Alagoas, por meio da Secretaria de Infraestrutura, cujo objeto é a concessão da prestação dos serviços de água e esgoto na região metropolitana de Maceió.
A região metropolitana de Alagoas soma 1,5 milhão de habitantes de um total de 3,3 milhões em Alagoas. A concessão prevê investimentos totais de R$ 2,6 bilhões dos quais R$ 2,0 bilhões nos primeiros 6 anos.
O contrato será de 35 anos e a concessionária vencedora terá de universalizar o abastecimento de água em 6 anos e levar a rede de esgoto para 90% da população até o 16º ano.
O grupo vencedor será aquele que fizer a oferta de maior outorga pela concessão, com o valor mínimo estipulado em R$ 15,125 milhões. Sete consórcios entregaram propostas. A publicação do resultado desta concorrência está prevista para o dia 30 de setembro, após leilão na B3.
Seguimos com recomendação de COMPRA para SBSP3 com Preço Justo de R$ 63,00/ação.
Petrobras Distribuidora (BRDT3)
Pagamento de proventos
Após o pregão da última sexta-feira, a empresa informou que pagará no dia 30 de setembro (próxima quarta-feira) dividendos adicionais no valor total de R$ 534 milhões, mais a correção pela taxa SELIC deste provento entre o final do ano passado e a data do pagamento.
· O valor a ser pago, após a correção, será de R$ 547 milhões (R$ 0,46969903400 por ação), sendo que R$ 13 milhões (R$ 0,01133963830 por ação) referente à atualização monetária. Este valor da atualização sofrerá a incidência do Imposto de Renda com uma alíquota de 20%;
· Vão receber estes proventos os detentores de BRDT3 ao final do pregão de do dia 31 de julho de 2020.
CCR (CCRO3)
Piores números no tráfego de veículos comerciais
Após o encerramento do último pregão, a empresa divulgou seus dados operacionais entre os dias 18 a 24 de setembro e no acumulado do ano. Estes números mostraram
uma interrupção na contínua melhoria do tráfego rodoviário, com piora também no segmento de aeroportos. No período, apenas a área de mobilidade da CCR apresentou pequena alteração positiva.
· Entre os dias 17 e 24 de setembro (quinta-feira passada), comparado ao mesmo período de 2019, o tráfego consolidado da CCR (sem a ViaSul) teve uma diminuição de 2,6%. No período, houve uma redução de 13,8% na movimentação dos veículos de passeio, mas crescimento de 6,5% nos comerciais. Na semana anterior, a queda foi menor no tráfego total (1,8%), puxada pelo aumento de 8,5% na movimentação de veículos comerciais;
· Na CCR Mobilidade, o número de passageiros transportados no período de 18 a 24 de setembro caiu 53,9%, um número melhor que na semana anterior, que tinha sido de -54,4%. Na CCR Aeroportos, a queda no mesmo período foi de 79,2%, percentual pior que na semana anterior (-78,0%).
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