MERCADO
Bolsa
Os mercados seguem pressionados por uma enxurrada de notícias ruins, sobretudo do lado externo. O fator juros e os indicadores recentes americanos e a alta nos títulos de longo prazo vêm determinando este movimento que ganhou força nestes primeiros dias de outubro. O Ibovespa caiu 1,42% com força vendedora desde o começo do dia, seguindo o rumo das bolsas internacionais, que já começaram esta quarta-feira pesadas novamente, com fechamento negativo na Ásia e predomínio de baixa na Europa.
Com isso, o dólar que vinha acomodado até a última semana de setembro, deu uma arrancada, movimento não vista a algum tempo, O ajuste segue forte na maioria dos papéis do Ibovespa. A agenda carregada nesta primeira semana ajuda para aumentar a cautela de investidores atentos aos problemas que se arrastam-na economia global.
A agenda de hoje traz em destaque dados do PMI (índice gerente de compras) nos EUA e a reunião ministerial da Opep+ na Áustria.
Câmbio
O aumento das incertezas com o mercado global gerou um maior procura pela moeda americana que avançou de 2,11% fechando em R$ 5,1679, valor não superado desde 27/03/23.
Juros
O ambiente negativo refletiu também nas taxas de juros com o contrato do DI para jan/24 indo a 12,120% de 12,110% na segunda-feira e o para jan/29 subiu de 11,500% para 11,770%. Ontem, os Treasuries subiram forte, com a T-note de 30 anos, indo a 4,94% e alta expressiva também na T-note de 10 anos.
Petróleo
As cotações voltaram a subir ontem sustentando a commodity em nível elevado com o WTI (Nymex) a US$ 89,23 (+0,46%) e o Brent (ICE) a US$ 91,13 (+0,46%). A reunião da Opep+ que acontece hoje na Áustria pode trazer mais uma sinalização para este mercado. Com a alta do petróleo, persistem preocupações adicionais com a inflação no mundo.
ANÁLISE DE SETORES E EMPRESAS
3R Petroleum (RRRP3)
Dados de Produção de setembro de 2023
A companhia registrou produção média diária total de 52.618 boe em setembro de 2023, alta mensal de 16,3% frente ago/23. Foram 42.870 bbl/dia de Óleo (+20,2%) e 9.749 boe/dia de Gás (+1,7%). Considerando apenas a produção referente à 3R a alta em base mensal foi de 11,1% para 44.375 boe/dia. Tomando por base a produção no 3T23 referente a 3R frente o 2T23, o incremento foi de 50,5% para 42.727 boe/dia. Ao preço atual de R$ 30,35 a ação RRRP3 registra queda de 18,3% este ano. O Preço Justo de R$ 45,00/ação aponta para uma valorização potencial de 48,3%.
Copasa (CSMG3)
Concluída a emissão de R$ 900 milhões em debêntures
A Copasa concluiu nesta terça-feira (03/10) a 18ª emissão pública de debêntures simples, não conversíveis em ações, no total de R$ 900 milhões. A emissão foi realizada em duas séries (prazo de 7 anos), exclusivamente para investidores profissionais. Foram R$ 113,6 milhões na 1ª série ao custo de CDI+1,20% ao ano; e R$ 786,4 milhões na 2ª série a IPCA+7,10% ao ano. Os recursos serão usados no programa de investimentos da companhia e no pagamento do programa de desligamento voluntário incentivado (PDVI) concluído no 2T23. Ao final de junho/23 sua dívida líquida era de R$ 3,3 bilhões (1,5x o EBITDA). Os investimentos no 1S23 somaram R$ 589 milhões sendo esperado R$ 1,75 bilhão para 2023. O Preço Justo de R$ 21,00 aponta para um potencial de alta de 26,4% frente a cotação de R$ 16,62/ação.
Klabin (KLBN11)
Contratação de empréstimo sindicalizado (US$ 595 mm) por 5 anos
A empresa comunicou a seus acionistas e mercado a contratação de um empréstimo sindicalizado no montante de US$ 595 milhões, prazo de 5 (cinco) anos com amortização integral no vencimento e custo médio equivalente a SOFR (Taxa de Financiamento Overnight Garantida) + 2,05%. Os recursos deste Empréstimo serão direcionados para os negócios ordinários da Companhia, fazendo parte de sua contínua gestão do endividamento e liquidez. (SOFR: Taxa alternativa à Libor). (Neutro)
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