MERCADO
Bolsa
O Ibovespa encerrou a quinta-feira com queda de 0,33%, véspera do Natal, acumulando baixa de 2,15% na semana. O índice encerrou em 104.891 pontos e o giro do dia, conforme esperado, foi reduzido, somando R$ 16,0 bilhões (R$ 13,4 bilhões à vista). Alguns mercados no exterior seguiram fechados pelo feriado de Natal (Reino Unido, Hong Kong e Austrália). Os mercados seguem atentos à variante ômicron que continua a se espalhar globalmente e causar interrupção, incluindo o cancelamento de mais de 2.800 voos no fim de semana de feriado nos EUA e um alerta na China, com o maior número de casos locais desde janeiro. Na Austrália cresce o número de casos e nos EUA as novas infecções diárias de omicron ultrapassaram as da onda delta. Os mesmos problemas de 2021 se arrastarão para janeiro/22. Hoje a agenda econômica está vazia com destaque apenas para o Boletim Focus e a balança comercial semanal. Ainda nesta semana, alguns indicadores importantes serão divulgados nos EUA. Amanhã serão divulgados os estoques de petróleo na semana anterior. As bolsas internacionais abrem a semana em ritmo lento, caminhando para o fechamento do ano. Na Europa os mercados mostram pequena queda e os futuros de Nova York também sinalizam um dia mais fraco, mas ligeiramente positivos nesta manhã. A quinta-feira foi de alta nas cotações do petróleo (Brent e WTI) para fevereiro, ajudando as cotações da Petrobras no dia. Nesta segunda-feira, os preços seguem firmes, com o Brent acima de US$ 76 e o WTI em US$ 73 o barril. O minério de ferro mostrou recuo dos preços no mercado chinês.
Câmbio
A moeda americana encerrou a quinta-feira cotada a R$ 5,6769 com alta de 0,29% sobre os R$ 5,6603 do dia anterior. A atuação do BC com leilões na semana passada foi uma tentativa de segurar o avanço do dólar que se firmou em patamar elevado e caminha para fechar o ano, neste nível. Na sexta-feira (12) o dólar estava em R$ 5,6858.
Juros
No fechamento da quinta-feira, os juros futuros mostravam alta nas taxas com o contrato de Depósito Interfinanceiro (DI) para jan/23 passando de 11,389% para 11,59% e o DI para jan/27 avançando de 10,381% a 10,53%. A divulgação de indicadores intermediários de inflação deu sinal negativo para o mercado.
ANÁLISE DE SETORES E EMPRESAS
Petrobras (PETR4)
Venda de ativos de E&P em Sergipe (Polo Carmópolis)
A Petrobras assinou em 23/12 com a Carmo Energy S.A. o contrato para a venda da totalidade de suas participações em um conjunto de 11 concessões de campos de produção terrestres, com instalações integradas, localizadas no estado de Sergipe, denominados conjuntamente de Polo Carmópolis.
O valor da venda é de US$ 1,1 bilhão, sendo (i) US$ 275 milhões a título de sinal; (ii) US$ 550 milhões no fechamento da transação e (iii) US$ 275 milhões 12 meses após o fechamento.
Os valores não consideram os ajustes devidos até o fechamento da transação, que está sujeito ao cumprimento de certas condições precedentes, tais como a aprovação pelo CADE e pela ANP.
O Polo Carmópolis compreende 11 concessões de produção terrestres, localizadas em diferentes municípios do estado de Sergipe, além de incluir acesso à infraestrutura de processamento, escoamento, armazenamento e transporte de petróleo e gás natural.
Também fazem parte do Polo Carmópolis, o Polo Atalaia, que contém, dentre outros ativos, o Terminal Aquaviário de Aracaju (Tecarmo) e o Oleoduto Bonsucesso-Atalaia, que escoa a produção de óleo do Polo Carmópolis até o Tecarmo.
Essa operação está alinhada à estratégia de gestão de portfólio e à melhoria de alocação do capital da companhia.
Copasa (CSMG3)
Programa de Investimentos 2022 a 2026
O Conselho de Administração da Copasa em reunião realizada dia 15.12.2021, aprovou o Programa de Investimentos plurianual projetado, referente à Controladora, para o período de 2022 a 2026, no valor de R$ 7,415 bilhões.
Estão previstos R$ 1,395 bilhão em 2022, R$ 1,410 bilhão em 2023, R$ 1,600 bilhão em 2024, R$ 1,600 bilhão em 2025 e R$ 1,410 bilhão em 2026.
Seguimos com uma visão construtiva em relação à companhia que mantém um bom histórico de crescimento e geração operacional de caixa. Seguimos com recomendação de COMPRA para CSMG3 com Preço Justo de R$ 19,00/ação, que traz um potencial de alta de 49,0% em relação à cotação de R$ 12,75/ação.
ENGIE Brasil Energia (EGIE3)
Início da operação comercial de subestação e JCP de R$ 0,0735/ação
A ENGIE Brasil Energia comunica que a Novo Estado Transmissora de Energia (“Novo Estado”), obteve autorização do Operador Nacional do Sistema (ONS) para o início da operação comercial da Subestação Serra Pelada e seus reatores, o que caracteriza o marco inicial da operação deste Projeto.
Ao todo, Novo Estado conta com 3.634 torres em circuito duplo, totalizando 1.800 km de linhas de transmissão, uma nova subestação e expansão de outras três subestações existentes nos estados do Pará e Tocantins.
A entrada em operação comercial da Subestação foi antecipada em mais de 14 meses frente ao calendário da Aneel e a finalização da implantação da totalidade dos ativos de Novo Estado está prevista para ocorrer até o final do segundo trimestre de 2022.
Distribuição de JCP. A companhia aprovou a distribuição de juros sobre o capital próprio (JCP) no valor bruto de R$ 60 milhões, correspondentes a R$ 0,0735359237 por ação, com base na posição acionária de 29.12.2021. As ações da companhia serão negociadas ex-juros a partir de 30 de dezembro de 2021 com retorno líquido estimado de 0,16%.
Banco ABC Brasil (ABCB4)
Distribuição de JCP de R$ 0,2520/ação. Ex em 03/01/22
O Conselho de Administração do Banco ABC Brasil aprovou a distribuição de juros sobre o capital próprio (JCP) referente ao 4T21 no valor bruto total de R$ 55,46 milhões, que representa um valor bruto de R$ 0,2520 por ação.
O crédito dos juros ocorrerá no dia 13 de janeiro de 2022 e considerará a posição acionária do dia 30 de dezembro de 2021.
A partir de 03 de janeiro de 2022 (inclusive), as ações do banco serão negociadas “ex” juros, sendo o retorno líquido estimado de 1,35%.
Bradesco (BBDC4)
Sistemática de Pagamento Mensal de JCP em 2022
O Bradesco informou a Sistemática de Pagamento Mensal de Juros sobre o Capital Próprio através do cronograma previsto para o exercício de 2022. Os valores previstos serão de R$ 0,017249826/ação ordinária e R$ 0,018974809/ação preferencial.
As datas de cortes serão os primeiros dias úteis dos meses de janeiro a dezembro e nos dias úteis seguintes as ações passam a ser negociadas na condição ex-juros. Com base na cotação de R$ 19,24/ação PN o retorno líquido mensal é de 0,08%.
Cielo S.A. (CIEL3)
Distribuição de JCP R$ 0,08725/ação. Ex em 30/12
O Conselho de Administração da Cielo aprovou a distribuição de Juros sobre Capital Próprio (JCP) no montante de R$ 235,8 milhões, equivalente a R$ 0,08725847942 por ação.
Os JCP serão pagos aos acionistas no dia 11 de fevereiro de 2022, com base na posição acionária de 29.12.2021, sendo as ações negociadas ex-juros sobre capital próprio a partir de 30 de dezembro de 2021, inclusive.
Com base na cotação de R$ 2,12/ação o retorno líquido é de 3,5%.
CSN Mineração (CMIN3)
Aprovação de R$ 473 milhões em JCP (R$ 0,08/ação). “Ex” em 30/12
O conselho de administração da CSN Mineração aprovou a distribuição do valor bruto de R$ 473 milhões em Juros Sobre Capital Próprio (JCP). O montante representa R$ 0,08630891663 por ação, também bruto.
Data base: 29 de dezembro. Ações “ex-JCP” no dia 30 /12
O pagamento está previsto para 20 de janeiro de 2022.
Com base no fechamento da CMIIN3 na quinta-feira, (R$ 6,63) o retorno líquido para os acionistas será de 1,0%.
Ferbasa (FESA4)
Aprovação de JCP no montante de R$ 5,5 milhões (R$ 0,066/ação PN). “Ex” em 04/janeiro
O Conselho de Administração da companhia aprovou a distribuição de Juros sobre o Capital Próprio (JCP), no valor global de R$ 5.475.000,00.
Os Juros sobre Capital Próprio serão imputados ao dividendo mínimo obrigatório relativo ao exercício social de 2021.
Data base: Fechamento de 03/01/2022, e serão negociadas “ex – JCP” a partir de 04/01/2022.
Os valores brutos a serem creditados e pagos a título de JCP serão, respectivamente, de R$ 0,06038622700 para cada ação ordinária e de R$ 0,06642484970 para cada ação preferencial.
O pagamento será efetuado a partir do dia 26/01/2022.
Na quinta-feira a ação FESA4 encerrou cotada a R$ 48,45 com alta de 158,1% no ano. O retorno deste provento é pequeno, mas a Ferbasa distribui proventos trimestral, com bom retorno acumulado para seus acionistas.
Unifique (FIQE3)
Aquisição de Provedor de Internet no Rio Grande do Sul
Em fato relevante, a companhia anunciou a aquisição do provedor de internet Guaíba Telecomunicações e Sistemas e Informação Ltda.
A empresa adquirida atua desde 2005 no mercado de provedor de internet e atualmente atende clientes pessoas físicas e clientes corporativos na zona sul de Porto Alegre e cidades de Eldorado do Sul, Mariana Pimentel, Guaíba, Barra do Ribeiro e Sertão Santana. A conexão entre a sede da Guaíba Tecnologia e a zona sul de Porto Alegre é realizada via cabo submarino sob o Lago Guaíba.
A adquirida possui aproximadamente 20 mil acessos, sendo 82% via fibra ótica e o restante via rádio. A tecnologia utilizada na Guaíba Tecnologia é similar à Unifique, com baixo investimento necessário para atualização tecnológica.
A região geográfica de atuação da Guaíba Tecnologia é adjacente às atuais operações da Companhia no estado do RS e permitirá capturas de sinergias operacionais relevantes.
O valor da empresa “Enterprise Value” foi avaliado em R$ 60,93 milhões sendo constituído por R$ 13,44 milhões em dívida líquida a ser assumida pela Companhia e Preço Base de Aquisição “Equity Value” de R$ 47,49 milhões. Forma de pagamento: 20% à vista e 80% parcelados em 3 tranches.
A ação fechou a semana cotada a R$ 5,86. A empresa iniciou as negociações na B3 em 26/07/21 cotada a R$ 8,60 (R$ 8,49 ajustada para provento).
RD Raia Drogasil (RADL3)
Investimento na Amplimed, Labi Exames e Conecta Lá
Em comunicado, A RD – Gente, Saúde e Bem-estar (Raia Drogasil S.A. RADL3) anunciou um investimento em três startups, Amplimed, Labi Exames e Conecta Lá, por meio da RD Ventures, plataforma de Corporate Venture Capital da RD. Segundo a companhia, os investimentos visam a aceleração da sua estratégia de digitalização em saúde, contribuindo para a construção do seu ecossistema de saúde integral.
Fundada há 5 anos em Chapecó (SC), a Amplimed é uma healthtech líder em software de prontuário médico (SaaS).
Fundada em 2017, a segunda startup, o Labi Exames, é uma healthtech focada em exames laboratoriais, testes, check-ups e vacinas.
A Conecta Lá é um consolidador e integrador de pequenos sellers aos grandes marketplaces.
O valor total do investimento não foi divulgado.
Na quinta-feira a ação RADL3 encerrou cotada a R$ 24,10 com queda de 2,8% no ano.
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